Maksimeer Inkomste Met 'N Dividend - Aanjaer Strategie

Maksimeer Inkomste Met 'n dividend-aanjaer Strategie Hierdie artikel is die eerste deel van 'n reeks wat die dividend vang strategie besonderhede. Die meeste dividend beleggers is gefokus op konsekwent kontantvloei en beskeie om intermediêre kapitaalappresiasie. Maar dividend aandele is ook die teiken van 'n ander tipe van 'n belegging strategie bekend as die dividend vang. Die dividend vang is maklik om te verduidelik, maar kan komplekse suksesvol af te trek nie. Hierdie artikel fokus op: 1. Die meganika agter die dividend vang strategie 2. Die redes waarom die dividend vang strategie bestaan 3. Voorbeelde vertoon prys gedrag rondom dividend datums die Mechanics 'N Dividend vang is 'n handel strategie wat fokus op die aankoop van 'n dividend betaal voorraad op die laaste dag wat jy kan om te betaal die dividend (ook bekend as die cum-date), en verkoop die volgende verhandelingsdag (bekend as die ex-date) . In teorie, behoort die aandeelprys dieselfde bedrag as die dividend te laat val op die oop op die ex-date. Tog het die prys byna nooit pas presies by die dividend, en 'n paar maatskappye eintlik 'n beduidende bedrag van die prys veerkragtigheid vertoon op 'n gereelde basis. Voordat verder lees, wees gewaarsku dat 'n magdom van akademici jare lank probeer om te bewys dat daar is geen wins gemaak word deur die handel hierdie strategie. Tog het 'n baie slim mense werk by 'n baie gesogte finansiële maatskappye regoor die wêreld hierdie strategie op 'n langtermyn-basis hardloop; waarvan sommige loop hul eie geld saam met hul beleggers. Hoekom Dividend-aanjaer Strategieë Exist Vir die grootste deel, sal 'n standaard dividend vang webwerf of boek maak dit lyk soos die strategie is 'n maklike manier om aftrede. Ongelukkig is baie opportunisties beleggers wat volg op die leiding gekyk hul rykdom daal as hulle gespartel om in die mark probeer om te verstaan ​​25 tot 50 basispunte per dag. Daar is baie goeie redes waarom hierdie strategie nie flous-bewys en is nie geïmplementeer word deur almal. Ek stel voor dat drie hoofredes beperk Alpha: Transaksiekoste. Afhangende van jou makelaar, kan transaksiekoste steil wees. Die aanvaarding van makelaarsfooie van $ 10 per transaksie ($ 20 vir om in en uit), jou terugkeer kan af geweldig ingekort. Ongelukkig, selfs met kommissies so laag soos hulle is, dit alleen kan 'n deal breaker vir 'n klein individuele belegger. Byvoorbeeld, as jy $ 2000 gewy aan hierdie strategie en gevind dat 'n moordenaar handel van 1%, jy sal net gelyk te breek netto van fooie. Belastingimplikasies. Die dividend vang strategie skep daaglikse belasbare gebeure. Deur die handel hierdie strategie, sal 'n belegger kontant wat sal belas word teen hul gereelde inkomste vlak te kry. Die voorraad gehou sal word vir ongeveer 'n dag, en sal dus nie in ag geneem word vir die gekwalifiseerde dividend reël. Byvoorbeeld, as jou ruil vir 'n dag (sonder transaksiekoste) is 1% en jou belastingkoers is 25%, jou nabelaste opbrengs is 1% * (1-0,25) = 0,75%. Natuurlik, hierdie hele kwessie gaan weg as jy in 'n belasting bevoordeelde rekening soos 'n Roth IRA, of hou die voorraad lank genoeg om die gekwalifiseerde dividend (verval met die Bush belastingverlaging) te roep. Ander Market Deelnemers: Dividend vang strategieë kan winsgewend wees. Aan die einde, sal baie ander beleggers probeer om sap soveel van 'n terugkeer as wat hulle kan daaruit. Sommige groot instellings is tevrede met net 'n paar basispunte per dag. Ek maak hierdie punt net beklemtoon dat in baie gevalle, die prys van 'n voorraad sal mooi mal oor die cum en ex-dividend datum optree. Voorbeeld: Standard Dividend prysbeweging Baie keer, sal jy 'n groot aanloop van die prys reg tot die cum sluitingsdatum en 'n daling in die afgrond sien die oggend van die ex-date. As 'n voorbeeld, hier is 'n grafiek van Eli Lilly (NYSE: adopts), wat onlangs gegaan ex-dividend op 10 November ste. Klik om te vergroot: Soos jy kan sien, adopts oortref beide GSK (GlaxoSmithKline, 'n mededinger) en die SPY (SP 500 ETF; mark volmag) tot Woensdag (die cum-dividend datum). Op Donderdag, nadat adopts kon die handel sonder die dividend, dit het die mark af tot 11:00, maar nooit herstel soos GSK of SPY. Dividend handelaars is opgewonde om te kry in 'n voorraad (lei om beter prestasie op dae wat gelei het tot cum datum), maar dit wil stort reg op die ex-datum (wat lei tot 'n ooraanbod van aandele, en die daaropvolgende onderprestasie). B & rsquo; s seker dit is nie 'n perfekte voorbeeld, aangesien daar beduidende nuus ontwikkelings mag gewees het. Maar die algemene tendens is konsekwent genoeg om daarop te let. Voorbeeld: Abnormale (positief) Dividend-aanjaer Opportunity Hoewel baie aandele dieselfde tipe prys patroon volg as die geval adopts bo, 'n paar aandele te doen nie. (: MFC NYSE), wat ook self gegaan ex-dividend op 10 November ste as 'n voorbeeld van die dieselfde tyd raam, sal ons Manu Life Financial gebruik. Klik om te vergroot: MFC vs SPY: Koop by hoogste prys ná 15:00 met dividend. In hierdie voorbeeld het die aandele prys ervaar 'n abnormale druppel voor die einde van die verhandeling dag. Dit is 'n bietjie ongewoon, so ek & rsquo; m gaan om te aanvaar dat jy gekoop word by die hoë teen die einde van die dag (15:22 12.07). Ons wil ons aandele oornag hou en verkoop hulle die volgende oggend (gewoonlik so gou as wat jy kon). Heel waarskynlik, sal jy iewers te verkoop 09:30-10:00, wat jy 'n terugkeer reeks 1,16% sal gee om -0,25%. Konsekwent Dividend-aanjaer Winste Openbaarmaking: Ek het geen posisies in enige genoemde aandele, en geen planne om enige poste te inisieer binne die volgende 72 uur.